民生宏观 · 周君芝团队

　　导读

　　广(guǎng)交(jiāo)会是中国“第一展"，疫后线下广交(jiāo)终于在4月中(zhōng)旬重启。我们赶赴(fù)133届广交会(huì)，把握人流(liú)交(jiāo)织背后的中(zhōng)国出口暗线。

　　要点

　　4月中国进出口商品交(jiāo)易(yì)会（即广交(jiāo)会）疫后重启线下(xià)开展，我们随即赶赴广交会开(kāi)展专项调研，用另一(yī)个视角(jiǎo)观察中(zhōng)国出(chū)口企业现状，并捕捉(zhuō)一些能够反映中国出(chū)口长期趋势的线索。

　　通过广交会观(guān)察中国企业出口状况，有两大天然优势。

　　广(guǎng)交会规模(mó)最大、商品种类最全、参会采购商数量多且国别广(guǎng)，被(bèi)誉为“中国第一展”。

　　以本届广(guǎng)交会为例，展会(huì)面积达到150万平(píng)方米，时间跨度从(cóng)4月15日(rì)至5月5日，按照3期分别(bié)举办，涉(shè)及(jí)16个大类品种，基本覆盖主要商品。

　　广交会参展企业所(suǒ)涉及的规模大小和所属地域非常广(guǎng)泛(fàn)，包括大量中(zhōng)小外贸企业，也包括行(xíng)业龙(lóng)头企业(yè)。广交会能够(gòu)提(tí)供充足样本(běn)，便于我们观察中国(guó)外贸出(chū)口企业(yè)群像，这(zhè)是广交会反馈(kuì)中(zhōng)国出口(kǒu)信息的第一大优势。<1亿越南盾是富豪吗，越南打工一个月多少钱/strong>

　　对(duì)外贸企业而(ér)言，外贸展会是重要的拓客渠道(dào)。新增客源的数(shù)量和(hé)质量(liàng)，影响外贸企业长期(qī)新增订(dìng)单。广交会参会客户及参展氛(fēn)围，能够为我们把握(wò)更长趋势的外贸大环(huán)境和出口大趋势(shì)提供线索。这是(shì)广交会反馈中国(guó)出口信息(xī)的第二大优势(shì)。

　　本次广交会调(diào)研(yán)，我们得到当下中国(guó)出口企业群(qún)像五点特征，或预示中国出口趋势。

　　趋势一(yī)，客流总体旺盛，然(rán)更多(duō)来自境内采(cǎi)购(gòu)商，欧(ōu)美采购商(shāng)流(liú)量(liàng)明显低于往年。

　　本次(cì)广交(jiāo)会客流量(liàng)相(xiāng)对旺盛，相较以往，今年境内(nèi)采购商(shāng)明显增多。境内(nèi)和境(jìng)外客流(liú)比重达到3:1。往(wǎng)年国内外客户(hù)充分交(jiāo)流(liú)时(shí)，境内和(hé)境外采购商比(bǐ)例(lì)达到1:1。

　　本次参(cān)展外(wài)商以东盟、日韩、非(fēi)洲为主，还包含部分(fēn)中东和俄罗斯(sī)客(kè)户(hù)群体。欧美客户数量明显下(xià)降(jiàng)，意味着高效益客户(hù)不足，毕(bì)竟欧美客(kè)户(hù)属于高效益客户(hù)。

　　趋势(shì)二(èr)，“一带(dài)一路”沿线(xiàn)国家（东南亚(yà)、俄罗斯和(hé)中东）构成(chéng)中国(guó)出口新动能。

　　与我们之前长三(sān)角出口调(diào)研信息(xī)一致，本次广交会调研反(fǎn)馈，一带一(yī)路国家订单增幅较大。其(qí)中东(dōng)南亚订单饱满，俄(é)罗斯和中东因订单总(zǒng)量尚小。

　　针对(duì)俄罗斯(sī)和中东国家(jiā)订单，中国不同类型出(chū)口企业感受存(cún)异。部分企业表示今年(nián)对俄(é)快速增长，增速甚至超(chāo)过30％；部分企(qǐ)业(yè)则表示今年对(duì)俄出口并未发生太大(dà)变化。

　　趋势三(sān)，相较大型和(hé)自主品(pǐn)牌外(wài)贸企业，小企(qǐ)业和代工(gōng)企业(yè)出口压力(lì)明(míng)显更(gèng)大。

　　企业普遍反(fǎn)馈今年海外需求较过(guò)去两年明(míng)显走弱，不同(tóng)规模和(hé)类型企(qǐ)业反馈(kuì)，它们具体面临(lín)的出口压(yā)力(lì)存在明显差(chà)异。

　　小型(xíng)企业普遍反(fǎn)馈(kuì)今年(nián)订(dìng)单明显下滑，中(zhōng)大型企业反馈今年(nián)订单虽(suī)有下滑，下滑程度较轻(qīng)，甚(shèn)至部分(fēn)大(dà)中型企业订单略有增(zēng)长。

　　相较单纯的(de)代加工企业(yè)，具备自主品牌的出(chū)口企业订(dìng)单(dān)情(qíng)况相对(duì)较(jiào)好(hǎo)，出(chū)口压力较轻。

　　趋势四(sì)，2023年中国出口企业(yè)仍面临一定贸易摩擦压力。

　　本次调研反馈，中国(guó)外贸企业面临较为普遍(biàn)的贸易(yì)摩擦。不(bù)仅传统(tǒng)的欧(ōu)美发达国家对(duì)中国外贸企业保(bǎo)有持续的贸易摩擦(cā)，甚至发展中经济体与中(zhōng)国之间的贸易(yì)摩擦(cā)也在加(jiā)剧。

　　例如(rú)中国(guó)对非洲地区出(chū)口(kǒu)的贸易(yì)摩擦(cā)正在加剧，主要方(fāng)式为加征关税，目的在于保护(hù)本地制造(zào)业发(fā)展(zhǎn)；

　　又例如，东非共同体(tǐ)对外关(guān)税税(shuì)率(lǜ)分三档(dàng)，终(zhōng)端消费品(pǐn)25％、中间(jiān)产品(pǐn)10％、原(yuán)材(cái)料和资(zī)本货物0％。设置关税(shuì)的初衷是(shì)为保护本地制造(zào)业免受(shòu)廉(lián)价进(jìn)口竞争。

　　趋势五，中国出口企业产业转移范(fàn)围正在扩大，转移进(jìn)程正(zhèng)在加速。

　　调(diào)研(yán)企(qǐ)业普遍反馈，受关(guān)税税率和劳动力成本因素影响，当前中国企业已经开始产业转移。疫(yì)情之后产(chǎn)业转移(yí)浪(làng)潮加速，头部(bù)大型(xíng)企(qǐ)业是这(zhè)一轮产(chǎn)业转(zhuǎn)移(yí)浪潮中的主体(tǐ)。

　　目录(lù)

　　正文

　　引(yǐn)言

　　3月中旬(xún)，我们开展杭州(zhōu)外贸专(zhuān)项调研，随后(hòu)发布《中国出口的优势与忧虑》和《中(zhōng)国产(chǎn)业转移的三点现实(shí)》两篇专题报告，提(tí)示(shì)中国出口(kǒu)两点超预期(qī)表现：

　　一是今年一季(jì)度中(zhōng)国出口订单和金额或将(jiāng)大(dà)增，主因去年(nián)底订单转移至年初；

　　二是疫情之后中国出口企业(yè)迎来产业转移浪(làng)潮，并(bìng)影(yǐng)响中国(guó)出(chū)口产品(pǐn)结构。

　　4月中(zhōng)国进出口商(shāng)品交(jiāo)易会(huì)（即广交会）疫后(hòu)重(zhòng)启线下(xià)开展，我们(men)前往广州进行(xíng)专(zhuān)项调研，从另一个角度观察中国当下出口现状以及中国出口企业面(miàn)临(lín)的长期趋势。

　　一、外贸展会能够反(fǎn)映(yìng)出口的大(dà)环境和大趋势

　　对(duì)外(wài)贸企业而言(yán)，外(wài)贸展会是一个重要的拓客渠道，能够集中(zhōng)高效(xiào)拓展新客(kè)户群体。新增客源的数(shù)量(liàng)和质量(liàng)，影响外贸企业长期新增订单规模。

　　值得注意的(de)是，外贸展会(huì)新拓客户并不意味着当期订单暴增。短期之(zhī)内海关总署统计的出口订单主要与之前客(kè)户签订(dìng)的老订单相(xiāng)关。外贸(mào)展(zhǎn)会反映(yìng)的是更长期的外贸大环(huán)境和出口大趋势。

　　二、广交会为(wèi)中国最大外贸展会，可观察(chá)样本(běn)充足

　　广(guǎng)交会作为中(zhōng)国最大的进(jìn)出口商品(pǐn)展会，已经(jīng)举办133届，为中国(guó)历史(shǐ)最长的(de)外贸展会，被誉为“中国第(dì)一展”。

　　广(guǎng)交会(huì)的会展(zhǎn)规(guī)模(mó)最大、商品种(zhǒng)类最全、企业类(lèi)型最多、参会(huì)采(cǎi)购商数量最多、国别最广(guǎng)，能够(gòu)为我们观察中(zhōng)国(guó)外贸出口现状和趋势提供(gōng)充足样本。

　　133届广交(jiāo)会的展(zhǎn)会面积达(dá)到(dào)150万平方米，时间(jiān)跨度从(cóng)4月15日至5月5日(rì)，按照3期分别举办(bàn)，每期涉及商品(pǐn)种类包括：

　　第(dì)一期：电子及家电(diàn)、照明、车辆(liàng)及配件、机械、五金工具、建材、化工(gōng)产品、能源(yuán)；

　　第二期：日用消费(fèi)品、礼品(pǐn)、家居装饰品；

　　第(dì)三期(qī)：纺织服(fú)装(zhuāng)、鞋、办公箱包及(jí)休闲用(yòng)品、医药及医疗保健、食品。