大家(jiā)好，简(jiǎn)单看一个基金经理，把新能源(yuán)全(quán)部砍(kǎn)仓，梭哈AI了。

　　海(hǎi)富(fù)通吕越超“All in”了AI

　　这个周末，市(shì)场(chǎng)都在讨论(lùn)一个(gè)基金经理，海富通的吕(lǚ)越超老师。

　　从其管理的(de)海富通股票混(hùn)合(hé)来看，截至去年年(nián)底，持仓(cāng)基本(běn)为新能源(yuán)板(bǎn)块股票。

　　公交车被C这才几天没做水，s货你是不是欠c了公交车站="是真(zhēn)的！有基金经理清仓新能源，梭哈AI了！" src="http://getimg.j公交车被C这才几天没做水，s货你是不是欠c了公交车站rj.com.cn/images/2023/04/weixin/one_20230424063611950.png">

　　结(jié)果到(dào)了今年一季度(dù)末，已经基本清仓了新能源，梭哈AI板(bǎn)块。

　　除了海富通股票(piào)混合外(wài)，其他三(sān)只产品(pǐn)也(yě)基本重仓了(le)AI板块(kuài)。

　　吕越超(chāo)在一季报称，在(zài)一(yī)季度的操作中，本基金总体把握住了市场的节奏变(biàn)化(huà)和结(jié)构转换，降(jiàng)低了(le)新能 源板块的配置权重，较好(hǎo)地(dì)把握了 TMT 板块的(de)投资机(jī)会(huì)，组合调整取得了明显(xiǎn)的超(chāo)额(é)收益。

　　另外，他称，中国特色估值体(tǐ)系所(suǒ)代(dài)表的(de)传统(tǒng)实体行(xíng)业(yè)正在被市场一部分“聪明(míng)钱”定(dìng)价，后续可能成(chéng)为市场最有(yǒu)持续性的一条结构主线。

　　数据显(xiǎn)示，海富通股(gǔ)票混合(hé)今年以(yǐ)来涨了14％，其他三只产(chǎn)品今年以来均(jūn)取得正收(shōu)益(yì)。

　　至于Ai板(bǎn)块后市怎么走？

　　中信证券认为，AI主题板块在短(duǎn)期高度依赖交(jiāo)易，阶段(duàn)性失去(qù)靠配置获取超额回(huí)报的特征。TMT板块成交占全市场比重超(chāo)40％的天(tiān)数已(yǐ)累计达到22天，上(shàng)一(yī)次出(chū)现持续成交(jiāo)占比(bǐ)超过40％的(de)板块是2021年7月底的电力设备及新(xīn)能源，持续约28个交易日，在此期(qī)间新(xīn)能源ETF累计收(shōu)益率仅有2.5％，期间最(zuì公交车被C这才几天没做水，s货你是不是欠c了公交车站)高(gāo)累计(jì)回(huí)报率为+8.8％，最低累计回报率为(wèi)-4.8％。近期TMT板(bǎn)块(kuài)也呈现(xiàn)出类似特征(zhēng)，尽(jǐn)管热闹，但(dàn)不(bù)赚钱。过(guò)去两(liǎng)周，科创芯(xīn)片(piàn)ETF、通信ETF、游(yóu)戏传媒(méi)ETF分(fēn)别出现过6次、6次和5次单(dān)日(rì)涨幅超过2％的行情，最大单日涨幅分别(bié)达到6.0％、4.2％和3.5％，但(dàn)区(qū)间(jiān)跌幅达(dá)到-1.1％、-2.4％和-1.6％，若包(bāo)含(hán)其他AI相关主题ETF在内，平均跌幅(fú)达到(dào)-4.5％。两(liǎng)周时间TMT板块累计成交了5.41万亿元，但(dàn)总市值反而减少了6717亿元，较(jiào)4月(yuè)第一周降低约5.4％，是典(diǎn)型的(de)减(jiǎn)量(liàng)博弈。

　　而招商证券(quàn)认为，TMT大年通常分为“春季躁动”“获利回吐”“盛夏攻势”“获(huò)利了结”四波行情，春季躁动后往往会有一(yī)波(bō)明显的(de)调整，时间在1-2个(gè)月(yuè)，幅度在20％左右。面对这种调整，逢低加(jiā)仓(cāng)是最(zuì)佳策略，因为(wèi)往往后续盛夏攻势大概率创新高。如(rú)果今年在业(yè)绩(jì)披露期结束后(hòu)，随着(zhe)AI+/数(shù)字经济/自主可控(kòng)等大(dà)产业趋势以(yǐ)政府(fǔ)支(zhī)持力度进一步加大(dà)、资(zī)本开支增加、订单增加和产品销量业绩的改(gǎi)善(shàn)逐渐被市场所确定，则TMT将会(huì)重回上(shàng)行趋势，进入盛夏攻(gōng)势。

　　中(zhōng)泰证券认为，AI等板块(kuài)或阶段(duàn)性(xìng)见顶，指数上半年阶(jiē)段性顶部亦或基本形(xíng)成本轮调整标志着AI等高位板块或阶(jiē)段性见顶，指数上(shàng)半年阶(jiē)段(duàn)性顶部亦或基(jī)本形成。本次大幅调(diào)整主要(yào)还是因为在AI相关板块市场情绪处于极值的情况(kuàng)下(xià)，叠加上述基(jī)本面风险(xiǎn)因素逐步发酵，市(shì)场内生调整(zhěng)需求出(chū)现(xiàn)集中(zhōng)释(shì)放。就资本市(shì)场而言，或(huò)代表本(běn)轮AI+难以复制2013-2015年互(hù)联网+模式。

未经允许不得转载：济宁舞蹈培训学校_济宁洋娃娃舞蹈学校_济宁洋娃娃舞蹈学校官网 公交车被C这才几天没做水，s货你是不是欠c了公交车站